中國能耗雙控政策啟動，最新一波台商大本營的江蘇昆山區不少廠紛傳停工或降載，也在當地密集設廠的連接元件廠，經初步調查，廠商多數以庫存、他廠支應或彈性上班等方式，先行支應，且因相關零件屬較偏供應鏈的「長料」，若只是短期停工限電，不致造成新的產銷缺口，但須觀察後續政策方向而定。江蘇昆山也是連接元件大本營為達到碳中和目標，中國本月動作加大，原是華南區的廣東傳出停三，最新則是台商科技聚集地的江蘇昆山也跟進，上周末陸續有廠商公告將配合政策停工到9/30。而江蘇昆山本來也是連接元件廠商的生產大本營，至少包括筆電供應鏈的宏致、凡甲、嘉澤、優群、信音、瀚荃、萬旭；消費電子的正崴、康控；車用與綠能的貿聯、信邦等、健和興等，都在江蘇或昆山設有生產基地。目前已有康控-KY、信音、優群、健和興、宏致等確認了訊息，蘇州或昆山廠將配合各區即日起發布的政策，9月底前停工，但會以庫存、產線人力部分調配至10/4-5假期間開工與鄰近的他廠支應，目前都沒有斷料不及生產問題，只是9月因少了幾個工作天，營收可能略有影響。其餘廠商雖還未明確公告是否遭停工，廠商私下透露，主要還在等大陸廠區進一步訊息，因各區管理政策不一，且也傳言可能10月還有新的限電計畫，整體而言，短期衝擊有限，但中期的不確定性仍存，廠商間能做的是透過產能調配、自行發電、錯工等方式，達到節省能耗與滿足客戶訂單的目標。連接元件非屬高耗能及用電大戶廠商多認為，就生產製程的能耗來看，連接元件不屬於高耗能產業，且因生產規模以零組件廠商來說，多數也屬中型，也不算是區域內的用電大戶，不致於被要求長時間、全面性的降載，不過因碳中和與降低能耗，是中國政府目標，且以前8月境內總能耗來看，要達成今年能耗縮減，不排除後續還會有更大力道，各廠也只能朝包括提高自動化、增加高能源效率產品使用量、減少高耗能資源使用等，作為長期轉型方向。供應鏈受影響程度：蘋果影響還不大；長料庫存有彈性外界更關注供應鏈受影響程度。其中進入旺季的蘋果供應鏈，最受矚目。據供應鏈訊息，目前在中國生產的蘋果零部件，多數屬於長料，沒有太大缺貨問題，反倒像越南等地的相機模組因疫情影響，供給受阻，因此在多數長料庫存已提前因應下，若限電僅是9月底的三天，應該不會造成新的供需缺口。其餘如筆電或消費電子供應鏈，狀況也類似，多數都在等待上游的晶片荒疏緩，若僅是停工幾天與限電，連接元件都可以透過產能調配支應，衝擊有限。

國發會9月27日公布景氣報告指出，隨著疫情趨穩，內需回升，加以外貿、生產及金融各面表現皆佳，8月景氣連續第七個月亮出紅燈，而連跌七個月的領先指標也止跌回升，顯示景氣擴張力道逐漸增強，展望今年經濟成長有機會升破6％。國發會綜合股價指數、海關出口、工業生產等9項指標所彙編的景氣綜合判斷分數於8月高達39分，較上月增1分，景氣續呈紅燈，自今年2月亮出首顆紅燈以來，這已是連續第七顆紅燈。原先外界認為，下半年受去年基期升高影響，要亮紅燈不容易，不過經濟發展處長吳明蕙指出，統計顯示8月外貿、生產及金融表現皆佳。此外，由於新冠疫情趨穩，管制措施放寬，批發零售及餐飲也明顯回升，僅批發零售及餐飲就讓綜合判斷分數增2分，她表示：「內需回升，是8月景氣跨過紅燈門檻的關鍵。」另外，連續七個月下滑的景氣領先指標，也在8月由跌轉升，較前一個月上揚0.15％，同時指標雖然還在跌，但是跌幅已比上月趨緩，吳明蕙認為，這說明國內景氣擴張力道已逐漸增強。至於國際景氣於8月也續呈復甦，吳明蕙指出，雖然勞工短缺、供應鏈瓶頸讓美國經濟放緩，房地產問題也干擾中國大陸，不過，當前全球景氣擴張依舊強勁，以領先指標而言，美國、歐元區及中國大陸持續回升，以製造業採購經理人指數（PMI）而言，美、日、歐、中（官方PMI）也續呈擴張，全球經濟穩健回升，有助於我國第四季出口。吳明蕙表示，在外貿成長，內需回溫，加以五倍券、以及五花八門的加碼券振興下，對內需會有很好的帶動效果，以去年三倍券帶動了1,000億的消費支出而言，今年有機會帶動2,000億，據此研判，今年經濟成長率有機會由主計總處所估的5.88％進一步提升至6％以上。然而展望未來，國發會還是認為變種病毒疫情擴散風險仍存，且主要國家貿易及科技爭端持續，後續發展仍須審慎關注，並妥為因應。

根據TrendForce調查顯示，自今(2021)年下半年七月起，隨著各國疫苗施打率提升而逐漸解封，進而使整體筆電需求放緩，其中Chromebook衰退約五成。然歐美等消費大國逐漸返回辦公室帶動一波商用換機潮，加上品牌因應塞港問題而提前衝刺第四季出貨，反成為第三季筆電需求的支撐力道，預估今年整體筆電出貨量將達2.4億台，年增16.4%。TrendForce進一步表示，第四季起將同時迎來Windows 11換機潮，與搭載英特爾新一代處理器的新機陸續上市，然商用筆電市場的需求能否延續，以及全球疫情變化，將是決定第四季整體出貨表現是否進入衰退期的關鍵。展望明(2022)年，隨著全球疫苗施打普及率上升，以及相關因疫情衍生的消費性需求退去，預估全年筆電出貨將有7%-8%的回檔，下降至2.2億台，不過相較疫情前仍高出約6,000萬台。TrendForce指出，今年上半年Chromebook成為筆電出貨的主要動能，然下半年因歐美、日等國疫苗施打率提升，由遠距教學所帶動的Chromebook需求變得不再急迫，且覆蓋率也高，該產品單月出貨量瞬間衰退超過五成其中，惠普(HP)、三星(Samsung)等Chromebook產品占比較高的品牌也因此受到不小影響，品牌出貨量預期將較上半年衰退約10%-20%。不過，七月起受惠於美國啟動約71.7億美金的緊急連結基金(Emergency Connectivity Fund)補助，將有助學校與圖書館等採購筆電、平板與上網設備，故近一年內Chromebook將仍有一定需求量，預估今年 Chromebook 出貨量可達3,600萬台。而下半年起，隨著歐美返回辦公室，可進一步帶動相關商用換機潮，擁有最高商用機種占比的戴爾(Dell)因此受惠最多，平均月出貨量高於上半年約兩成。如前述所提，下半年除了待觀察第四季商用需求是否仍持續，還有Windows 11、英特爾新一代處理器等新機帶動的筆電換機潮，預估整體筆電出貨量最樂觀情況或將與第三季持平，出貨動能可持續至年底。TrendForce表示，值得注意的是，供應鏈方面，由於整體半導體零組件仍吃緊，Wifi模組IC、Type C PD IC、PMIC等瓶頸料件仍短缺，以及主流14、15.6吋 FHD IPS面板仍處於供或吃緊。然而，14、15.6 HD TN等中低階筆電面板需求已逐漸被滿足，甚至11.6吋筆電面板已供過於求且出現跌價態勢。隨著筆電需求進入高原期，面板供給卻持續增加的情況下，預估第四季整體筆電面板市場將會進入供需平衡。
 

政府正式申請加入CPTPP（跨太平洋夥伴全面進步協定），汽車與零組件製造產業將遭「放生」，業者痛批，政府缺乏配套措施下，貿然放棄進口車關稅，台灣車市門戶洞開，相關產業高達16萬就業人口將面臨失業危機，每年將損失超過2,000億元的產值。由於台灣申請加入CPTPP已箭在弦上，政府鐵了心要犧牲進口車關稅換取入會，車輛業者含淚提出四大建言，設法補救，包括爭取進口車關稅降稅期程延長、立即調整汽車業不合理稅制、提供業者投資與研發獎勵、協助拓展外銷，爭取產業應變圖存的空間。車輛業者表示，現階段只能拜託政府在入會談判上，一定要爭取到進口車關稅採漸進式調降，且降稅時程愈長愈好，讓汽車業者有更多的應變空間。其次，台灣的稅制長期對汽車存在不合理的畸形，須立即改正，尤其目前進口零件關稅與進口整車關稅稅率相當，變相懲罰國產車買家與國產車廠。業者建議，前兩年各界爭取關鍵進口汽車零件關稅降至10％的案子，政府應列為優先法案通過。此外，國產車銷售大宗的2,000cc以下小排量汽車，及客貨兩用車，業界建議政府應將貨物稅率從現行的25％與15％，調降至20％、10％甚至更低，營造對國產車更友善的環境，讓國產車業在台灣加入CPTPP前，能先累積本錢，迎戰零關稅的進口車。車業還建議，政府可以對汽車產業提供投資獎勵或稅負抵減，包括新設備採購、研發等項目，讓企業願意在地生產、投資開發新車或技術。車輛業者直言，許多人誤以為，進口車關稅降至零，只有國產車廠會受創，事實上，沒有國產車廠帶頭導入新車型，上游零件廠就沒有機會引進新技術，競爭力只會不斷下滑，加上國內沒有車廠客戶，最終只會讓台灣的汽車零件業加速外移與萎縮。此外，對汽車業而言，還有一大尷尬之處，就是主導CPTPP的日本，可以說是台灣國產車廠的「宗主國」，多數車廠與日本車廠都有股權或技術合作關係，讓不少國產車廠有苦難言。車輛業者坦言，日後日本進口車零關稅長驅直入台灣，將無須在台設廠；尤其日本境內車廠稼動率普遍不足，恐怕會將原本在台生產車型收回，改由日本工廠供應，屆時台灣的國產車廠就算競爭力再高，也會面臨關廠的危機。

 

衛星產業 台廠大機會

隨著5G技術逐漸成熟，以及衛星通訊快速發展，彈性的基礎架構與設備成為優化網路部署、推動多元落地應用的關鍵。台灣微軟與和碩、伸波通訊共同宣布台灣製造的5G O-RAN與企業衛星通訊計畫，為新竹市及新竹市消防局打造創新救災與緊急應變通訊服務。微軟去年收購雲端電信基礎架構業者Affirmed Networks及雲端通訊服務供應商Metaswitch Networks後，將5G與雲端架構技術整合至Azure，正式進軍5G市場；此次和碩協助開發建置出基於O-RAN標準的5G基站，透過伸波通訊進行軟硬體對接，連接至低軌道衛星後傳送終端裝置間資料，加強5G通訊網的覆蓋。童子賢強調，低軌道、中軌道衛星將改變網路傳播方式跟方便性。近幾年低軌道衛星數量不超過1萬顆，但預計至2025年將超過10萬顆，未來低軌道、中軌道衛星將提供完全不同的網路經驗與世界，是台灣很大的機會，也是科技產業擅長的領域。童子賢形容，現在衛星產業還在「小學三年級程度」，好處是發展空間很大，包含打到天上的衛星、地面基地站及衍生的應用服務，加總起來產值不會低於四、五千億美元，不僅超過PC產業產值的2,000億美元，並可望與半導體產業產值並駕齊驅。和碩與台灣微軟合作專案，和碩提供5G基站硬體的DU（分布單元）跟CU（中央單元）部分，以及5G O-RAN基站的系統整合，相關服務將自明年8、9月開始測試運轉。和碩進軍5G O-RAN產業，2019年成立相關團隊，2020年正式運作，預計將自運作後三年投資超過10億元。目前除與微軟合作的專案，也拿下日本智慧建築5G應用專案，正處於概念性驗證（PoC）階段。
 

受到缺料、在家工作（WFH）需求等衰退，以及新舊產品轉換等三個因素影響，外資分析師預估，搭載M1晶片的MacBook Air╱Pro可能在明年上半年砍單15%，將衝擊到蘋果筆電供應鏈業績表現。蘋果筆電供應鏈包括組裝廠廣達、散熱模組雙鴻、超眾、奇鋐、ABF載板欣興、軸承新日興、背光模組瑞儀、鍵盤精元與茂林，以及LCM模組廠GIS業城等。

相關供應鏈均不評論單一客戶與產品。

筆電代工龍頭廣達指出，8月筆電出貨550萬台，月減6.78%、年減12.7%，連兩個月出貨下滑，也是今年單月首度較去年同期衰退，累計今年至今出貨達4,940萬台。廣達表示，8月出貨下滑主因供應鏈缺料，以及貨運物流影響所導致。展望第3季，廣達表示，由於供應鏈缺料，加上貨運物流影響仍嚴峻，維持第3季出貨季減個位數的看法，約持平去年同期的1,830萬台；下半年有商用等主流機種接棒，在手訂單穩健，但因去年比較基期較高，因此對下半年的年增幅度保守看待。分析師指出，蘋果明年上半年MacBook出貨量下修約15%，預期對供應鏈影響將自明年第1季中期開始；零組件短缺是造成MacBook砍單的原因，短缺最嚴重的零組件是電源IC，尤以交期達52周的德州儀器（TI）最久。另外，疫情造成需求結構改變，也影響MacBook需求，主因WFH需求下滑，以及購買力因通膨而下降。分析師強調，預測配備新Apple Silicon的MacBook Air將在明年第2季末或第3季初期進入量產，因此2022年第2季的產品轉換期，對MacBook訂單也會有所影響。另外，其他個人電腦（PC）品牌也會遭遇零組件供應短缺，以及需求結構改變帶來的挑戰。因此預估2022年PC／筆電出貨量將衰退10%至15%，高於市場共識的0至10%。分析師指出，欣興為Apple Silicon ABF載板獨家供應商，預期明年上半年更積極爭取非蘋陣營的ABF載板訂單，以提升擴產後的產能利用率。
超微（AMD）為ABF載板關鍵客戶之一，欣興若提高產能利用率，最有效策略就是取得更多AMD訂單，這對同行南電營運將有直接的影響。

 

中國限電措施範圍擴大，受影響者從重工業擴大到輕工業及太陽能等產業，法人表示，「十四五」改革加速、碳中和目標勢在必行下，預料將加速企業積面對節能及智慧製造升級，產業也將掀新一輪淘汰賽。「高耗能、高污染」的產業到那裡都不受歡迎，碳中和號是全球共識，企業自己不減排、不加速推動綠能及智慧製造，遲早會被淘汰，一名台商企業主說，這是現階段台商必須面對的殘酷的事實，大陸也想藉機進行產業大整頓，引導產業朝向高附加價值領域發展。中國能耗政策未達標，點名九省能耗強度不降反升，被列為紅色的一級預警。隨後多省政府開始針對鋼鐵、化工、水泥、冶金、紡織等領域的高耗能、高排放企業，執行限電停工管控，江蘇、廣東為重災區，大部分企業以「開二停二」執行。目前影響較嚴重者為位於江蘇的昆山市，當地政府要求企業從26日至30日停產。台商在當地有廠房的產業涵蓋被動元件、PCB、組裝代工、散熱、電源及零組件廠商，後續限電停電措施力度是否加大為觀察重點。有法人預測，10月延續限電機率高，不過也有企業認為，10月適逢十一長假，工廠原本就降載，11月為觀察重點，針對各個產業及各別公司的影響存在不小的差異，初步判斷，此降低用電量，將率先抑制煤價漲勢，但恐引發原先供應吃緊的上游商品原物料供貨更緊張，不排除再度漲價的可能性。中長期而言，法人分析，近幾年在大陸生產人工成本逐步高漲加上中美貿易戰衝擊下，分散生產基地，朝向全球化布局早已是大廠持續進行的的策略；前年開始掀起一波南向風潮，由品牌及組裝大廠領頭，陸將產業供應鏈帶到東南亞或印度等地區。
除了進行生產基地分散規劃外，有能力，肯砸錢的廠商也積極進行機器設備的汰舊換新，亦或建置全新的智能製造工廠。某零組件大廠表示，其實每個地方都有各自的問題，早期台商生產重鎮從東南亞遷移到中國大陸，現在再重新往東南亞地區分散，隨著中國大陸內需市場壯大，台商坦言，現階段不太可能大舉撤出，還是會保留基本的產能因應，只是擴增產能的速度會放緩，因應客戶的需求進行全球布局。
 

根據市場研究機構Gartner數據，有鑑於零組件短缺的影響早於預期，今年第2季PC加上Chromebook的出貨量整體較預期低4％。摩根大通（J.P.Morgan，小摩）報告預估，2022上半年零組件短缺將超出預期，且需求持續受壓抑。從筆記型電腦ODM（原廠委託設計代工）來看，受到供應緊繃限制，小摩預測PC+Chromebook今年第3季、第4季的出貨量，單季將以低個位數成長。以中長期狀況，小摩認為，疫情解封後消費者對於個人電腦的需求將更加保守，商用電腦需求前景則將更具彈性。小摩報告指出，電腦品牌已表明，今年下半年商用需求預計將出現強勁復甦，教育用電腦的成長勢頭則趨緩。但小摩預估，8吋晶圓代工持續面臨的瓶頸，將限制今年3、4季的電腦出貨量成長。展望明年，小摩預計，受到訂單積壓影響，2022上半年將強於前幾季，但對於重新開放後，下半年消費者電腦需求仍持保守態度，以長期狀況來看，小摩預估PC+Chromebook出貨量將維持在約3億台，高於疫情前約2.7億台的標準。小摩報告表示，伺服器復甦則因供應短缺問題超出預期而受阻，小摩指出電源管理IC（PMIC）供應出現交貨期延長的問題，限制了下半年伺服器的出貨量。隨著供應鏈訂單仍有約10到15％未交貨，小摩預期今年3、4季伺服器分別將會出現7％、5％的季成長。小摩報告也提到，美國大規模和企業伺服器的需求依然強勁，被壓抑的需求則將有助於維持2022上半年的出貨量，並推動更長的上升週期。目前下游ODM的上升週期開始於今年第2季，因此小摩預估，情況可能會在明年下半年出現逆轉。考慮到零組件短缺影響大於預期，小摩將2021年電腦出貨量成長預期下調至10％。並將明後年數據從年減9％、5％，一同調整為年減6％，主要受到訂單積壓、商用電腦需求強勁復甦以及2021年基數降低影響。商用電腦復甦帶來上行空間，小摩預測桌電出貨量在2021年到2023年，將分別成長6％、1％和-3％，此前預期的數字為-2％、6％和-2％。由於美國教育方面需求疲弱，小摩也將今年下半年Chromebook出貨預期，削減14％。產業相關個股方面，相較於電腦，小摩更看好伺服器相關企業，點名信驊、緯穎。電腦類股小摩傾向打商用市場的聯想（Lenovo）、戴爾（Dell），並預期以消費者為中心的華碩、微星未來3個月內進入橫盤。在零組件短缺的同時，小摩也看到對電源管理IC供應商矽力杰以及8吋晶圓代工世界先進、聯電產生的正面影響。
 

經濟部長王美花今天在立法院答詢時表示，根據2019年所做的評估報告，台灣申請加入CPTPP，農業、內銷整車的零組件產業、食品加工業受到衝擊較大，車燈、碰撞件等產品已外銷，較不受影響。台灣9月22日以「台澎金馬個別關稅領域」名稱申請加入跨太平洋夥伴全面進步協定（CPTPP），立法院經濟委員會邀請經濟部長王美花、農委會主委陳吉仲等相關部會首長列席，並就「加入CPTPP對台灣產業的衝擊－定位、時程規劃與因應」報告。國發會已針對台灣加入CPTPP情形進行模擬，預估加入後，農業、汽車零組件會有負面影響；農委會則對此擬定7大配套措施，強調加入後利大於弊，未來5年，農產品外銷至少新增新台幣500億元。國民黨立委呂玉玲、洪孟楷及民進黨立委何欣純關心經濟部對受衝擊產業的盤點及因應。王美花答詢時表示，受衝擊者為國內整車零組件，至於車燈、碰撞件等外銷產品則無影響，因此整車產業如何因應至關重要，加上隨著未來電動車市場發展，也會一併和國內汽車產業進行深度交流。王美花強調，外銷的汽車零組件主要市場在美國與歐盟，產值一直在成長，不受影響，而隨著電動車市場擴大，產業界認為可銷往東南亞國家，是新的市場與機會，內銷部分，經濟部會與相關產業溝通、進行細部盤點，看如何轉型與升級。洪孟楷關注台灣加入CPTPP後，哪5大產業最受衝擊，王美花說，根據2019所做的評估報告，農業、內銷整車的零組件產業、食品加工業受到衝擊較大，不過，時序已過2年，會再重新做評估。

 

近期中國不少地區推出突然推出限電、限產政策，搞得企業、民眾作息大亂。而「金九銀十」一向為中國產業旺季，為何在這期間中國出現 10 多個省份推出程度不一的限電政策，主要來自於中國發改委的一篇全中國能源消耗晴雨表的報告。該報告內容反映 2021 年上半年，中國各地區「能耗雙控」完成進度大多不如預期，全年任務目標艱巨。在發改委報告中，指出「能耗強度降低」方面，青海、寧夏、廣西、廣東、福建、新疆、雲南、陝西、江蘇 9 個省上半年能耗強度不降反升，列入一級預警；浙江、河南、甘肅、四川、安徽、貴州、山西、黑龍江、遼寧、江西 10 省上半年能耗強度降低率未達要求，列二級預警。至於「能源消費總量控制」方面，青海、寧夏、廣西、廣東、福建、雲南、江蘇、湖北 8 省則是一級預警；新疆、陝西、浙江、四川、安徽 5 省則為二級預警。報告中提到「能耗強度降低」等級列入一級的省份，2021 年暫停「兩高」專案節能審查，意味只要在「兩高」範圍內的產業想要興建或擴建一律不准，除非是國家規劃的重大項目。而在「能耗雙控」目標的壓力下，各地不得不推出相應的限電政策，力求達成 2021 年能耗雙控目標。目前，限電已經波及浙江、江蘇、廣東、山東、青海、寧夏、雲南、廣西、四川、河南、陝西、重慶、內蒙古、新疆、貴州等十餘個省市。另一方面，中國電力供需一向偏緊，甚至呈現供不應求的情況，限電問題近幾年就時有所聞。而傳統中國經濟強省、工業大省的山東、廣東、江蘇是中國耗電排名前三的用電大戶，電力供需更為吃緊。值得一提的是內蒙古、四川同樣在預警範圍之中，這兩大省也是比特幣挖礦重鎮，中國禁比特幣一事除了要維持金融秩序的核心議題外，節能的考量可能也是附加價值之一。
 

進入2020年代之後，隨著5G、AI、物聯網應用與雲端服務融合，預期又將掀起一波應用革新，雲端服務亦將再度擴大應用範疇，不僅個人生活與雲端服務密不可分，整體社會運作亦將高度仰賴雲端服務，整合軟體技術與硬體設備的資料中心（Internet Data Center，IDC），更是雲端服務最為核心的環節。隨著雲端服務持續擴張，TrendForce預估，2020～2024年全球資料中心市場規模年複合成長率有望達11.5％。此外，未來數年人口數量眾多的亞洲如中國、印度、印尼與越南等地區將扮演擴大市場規模之要角。其中，中國資料中心產業發展成長動能將最為強勁，由於中國具有人口眾多、行動通訊用戶數龐大、5G系統部署處於領先地位、新型商業模式蓬勃發展等優勢，加上中央到地方政府對資料中心的政策方面的支持，推估2020～2024年中國資料中心市場規模年複合成長率將達17.4％。

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雲端服務不斷擴張

資料中心需求持續浮現

2010年代以來，智慧型手機日趨普及，應用程式呈現爆發式增長，其能提供的雲端服務涵蓋通訊、社交、工作、資料儲存、生活管理、金融服務、投資理財、交通圖資、政務等，廣泛觸及群眾生活的各個層面。進入2020年代後，隨著5G、AI、物聯網應用與雲端服務融合，預期又將掀起一波應用革新，雲端服務也將再度擴大應用範疇，不僅個人生活與雲端服務密不可分，整體社會運作亦將高度仰賴雲端服務。由於雲端服務不斷擴大已是必然，因此能實現雲端運算的軟、硬體需求也持續浮現，整合軟體技術與硬體設備的資料中心，更是雲端服務最為核心的環節。資料中心一方面整合土地、電力資源，以及IT、光通訊、電源、散熱等相關設備，建置雲端服務所需的算力、儲存空間與平台，另一方面則讓各產業能將其開發的各種服務上雲營運，一旦欠缺資料中心，雲端服務將無從實現。資料中心主要由第三方資料中心供應商、電信營運商、雲端平台／應用服務供應商建置。第三方資料中心供應商是為各產業提供雲端服務平台而建置；電信營運商則是為滿足龐大通訊、網路需求而建置，同時也能為下游應用服務商提供運算服務；雲端平台／應用服務供應商則是為提供客戶服務而自行建置。
由2020年全球資料中心占比可知，第三方資料中心供應商Equinix、Digital Reality分居全球第一、第二，電信營運商NTT、中國電信、KDDI也擠進前全球前五大。隨著雲端服務持續擴張，估計2020～2024年全球資料中心市場規模有望自547億美元成長至844億美元，年複合成長率達11.5％。

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中國資料中心增速優於全球

碳中和、邊緣運算牽動產業發展

就全球資料中心產業發展趨勢來看，預期未來數年人口數量眾多的亞洲如中國、印度、印尼與越南等地區，將扮演擴大市場規模之要角，主要原因歸結於以下三點，首先是上述地區的互聯網用戶數仍有很大成長空間，以2020年各國互聯網人口占比來看，估計中國為70％、印尼79％、印度63％、越南70％，相較美國96％、德國94％、日本91％，前述國家更具成長潛力。其次，諸如自媒體、手機遊戲、串流服務等新型商業模式在中國、印度、印尼與越南迅速擴張，同時刺激資料中心需求；再者，2020年新冠肺炎疫情蔓延全球，改變群眾工作與消費模式，刺激居家辦公、電子商務、網路購物、金融科技等遠端應用需求，又提高資料中心的負載量。在上述亞洲地區，中國除了人口眾多、行動通訊用戶數龐大、5G系統部署處於領先地位、新型商業模式蓬勃發展等優勢外，從中央到地方政府對資料中心的政策支持，更有助於促進市場增長，尤其自2019年以來，受到中、美貿易摩擦影響，中國中央政府對發展資料中心更加積極，北京、上海、廣東、杭州等地方政府亦紛紛推出資料中心建設規劃。回顧2019～2020年中國中央與地方政府有關資料中心的政策方針，除了加速建設資料中心外，還有一個面向值得關注，即鼓勵設置綠色、低耗能資料中心以達節能目標。2021年3月中國全國人民大會表決通過的《十四五規劃》更確立「碳中和」方針，該規劃提到，中國預期在2030年之前出現碳達峰，2060年前實現碳中和，意即中國碳排放量最高峰將落在2030年之前，並於2060年前使中國溫室氣體排放量，與透過節能、造林、科技革新實現的減碳量相互抵銷。
從時間上來看，「十四五」期間（2021～2025年）將是實現碳中和目標最關鍵時刻，中國官方必須一方面促進經濟發展與轉型，同時控制碳排放量。在此趨勢下，碳排放量高的產業也將面臨升級與轉型。由於資料中心的電力成本占營運成本達50％，屬於碳排放量較高產業，隨著中國官方擬定碳中和方針，預期資料中心產業將以2019～2020年制定的節能標準為基礎，以改造、升級既有資料中心，而尚未提出資料中心產業政策的地方政府，預期也將陸續擬定新的資料中心節能標準。

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中國第三方資料中心成長可期

萬國數據、世紀互聯值得關注

在碳中和方針下，預期資料中心的PUE（Power Usage Effectiveness）值將被限制在1.6以下，由於目前中國資料中心平均PUE值在2.1～2.8，升級需求有望持續浮現。在互聯網用戶數持續成長、新型商業模式蓬勃發展、新冠肺炎疫情刺激多元遠端應用需求、官方政策大力支持，以及碳中和方針促使資料中心升級等因素帶動下，估計中國資料中心市場規模將自2020年142億美元，成長至2024年270億美元，年複合成長率達17.4％。此外，在資料中心市場持續擴大過程中，隨著智慧工廠、智慧零售、串流遊戲、AR/VR應用、遠端醫療、自動駕駛等應用日趨成熟，能實現低時延、高安全性、降低雲端運算負載的邊緣運算、微型邊緣運算需求將顯著提升。為滿足邊緣運算需求，資料中心也得走向小型化、分散部署，並為了符合不同應用所需，資料中心在部署上也必須更具彈性。就資料中心建置者來看，相較電信營運商、雲端平台／應用服務供應商，第三方資料中心服務商的部署彈性較高，更有利於營運較小型、分散的資料中心，即便是雲端平台／應用服務供應商，往往也必須與第三方資料中心服務商合作，以滿足一級城市周邊地區甚至更偏遠地區的運算需求，因此隨著邊緣運算、微型邊緣運算需求顯著提升，中國第三方資料中心服務商市場占有率亦有望進一步擴大。如前述，隨著中國積極推動資料中心建置與革新、邊緣運算需求崛起，第三方資料中心服務商將獲得更寬廣的發展空間。目前中國本土主要第三方資料中心服務商有萬國數據、世紀互聯、寶信軟件、鵬博士、光環新網、數據港、奧飛數據、科華恒盛，以及收購Global Switch的沙鋼股份等，其中又以萬國數據、世紀互聯最值得關注。以萬國數據來說，其主攻北京、上海、廣東、成都、重慶等一線城市，從所營運的資料中心分布來看，截至2020年第四季，自行建置的資料中心總計52座，機櫃數量總計12.7萬；另有合作建置的資料中心19座，合作建置機櫃0.3萬，自建資料中心與機櫃為營運核心。估計2021年萬國數據還有14座資料中心陸續投入營運，機櫃總數則有望提升至16～17萬。萬國數據的商業模式以批發為主，估計2020年其營運的資料中心有70％應用於雲端應用服務、18％應用於網際網路服務、12％應用於金融機構與其他大型企業服務。此外，萬國數據資料中心平均PUE值約1.5，優於中國資料中心平均PUE值2.1～2.8，能源利用率較高，目前亦有5座節能資料中心建置中。隨著新資料中心陸續落成啟用，萬國數據資料中心平均PUE值有望進一步下降，在碳中和方針下取得相對有利的競爭位置。以世紀互聯來說，截至2020年第四季自行建置的資料中心達32座，機櫃總數達4.9萬。由於世紀互聯採取零售模式，因此也有大量合作建置的資料中心總計52座，合作建置機櫃總數約0.3萬，自建資料中心與機櫃仍是營運主力。就世紀互聯自建的資料中心分布來看，北京有13座，上海與杭州有7座，粵港澳大灣區有5座，設置於鄰近上述地區的資料中心有2座，另外還有5座資料中心散布於其他零星地區。相較萬國數據，世紀互聯主要布局沿海經濟重鎮，估計至2021年世紀互聯自建資料中心有望再增加2～3座，隨著既有資料中心進行擴建，機櫃總數亦有望提升至6.2～6.8萬。世紀互聯現階段商業模式以零售為主，而為了擴大營業規模，也於2019年Q3展開批發業務，預計2021年H1之後批發業務的增長將較為顯著。
 

蘋果光照亮台灣製造，手機新品上市備貨潮，拉動製造業表現攀峰。8月工業生產指數為136.76，創歷年單月新高，年增13.6%；製造業生產指數為138.34，年增14.6%，雙雙創連19紅。但經濟部統計處預料，因基期效應，兩指數9月後增幅將萎縮。統計處預估，製造業9月持續走旺，製造業生產指數年增7.9%至12.3%，有望創「連20紅」；第3季則預估年增12.6%至14.1%。剔除今年2月農曆新年，自去年12月起至今年8月，工業生產指數均維持在兩位數成長，但9月預估增幅可能跌至個位數。對此，經濟部統計處副處長黃偉傑解釋，各產業月增率及國際經濟均未出現大幅下滑，推斷增幅萎縮是因基期效應導致。針對外界擔心是否因為疫情推升的遠距商機、宅經濟退燒，黃偉傑認為，疫情趨緩會促使大家回復實體上班、上課，但商業型電腦需求也會增加，影響好壞參半。按產業別分析，電子零組件業因受惠國際品牌手持行動裝置新品推出前的備貨效應，加上5G、物聯網、車用晶片等需求強勁等，生產指數為168.04，創單月新高，為製造業生產主要貢獻來源；電腦電子產品及光學製品業生產指數為187.80，因汽車電子控制器外銷訂單成長、虛擬實境裝置新品上市，以及固態硬碟因儲存裝置需求強勁而增產。
 

法國石油公司道達爾（Total）及Stellantis、賓士兩大車廠去年建立合資企業Automotive Cells Co.（ACC）後，近日宣布將投資超過70億歐元（約82億美元）在歐洲興建車用電池廠，以抗衡中國在車用電池市場的勢力。ACC在歐洲興建車用電池廠的計畫獲得歐盟大力支持。ACC預計投資的70億歐元當中只有不到10億歐元來自賓士，透露這項計畫在背負債務之餘，也獲得歐盟龐大補助。去年8月創立的ACC專攻車用電池研發及製造，目標在提升車用電池的安全性、蓄電能力、市場競爭力並減少碳足跡。ACC由道達爾、Stellantis、賓士各持33％股權，預計在2030年前透過上述70億歐元投資，將旗下車用電池年產能提升至120吉瓦時（GWh）。這項目標與賓士的電動車願景不謀而合。今年7月賓士曾宣稱，2025年前旗下電動車占總銷售量比重將增加1倍，並預期2030年前所有新車銷售「在本質上」都是電動車。賓士預計2022年至2080年將投資400億歐元發展電動車。近年隨著歐美車廠加速推動電動車轉型，歐美政府也積極參與其中，因為車用電池使用的主要原料大多掌握在中國手裡。以賓士為例，旗下電動車的主要電池供應商分別是寧德時代及孚能科技，都是中國業者。特斯拉車用電池使用的鋰也是由中國贛鋒鋰業負責加工。美國政府和歐盟一樣，都希望發展出本土車用電池供應鏈，藉此削弱中國在車用電池市場的影響力。福特汽車日前已宣布對美國電池回收業者Redwood Materials投資5千萬美元，加速發展美國本土鋰電池供應鏈。Redwood目標在2025年前生產1百萬台電動車所需的電池電極材料，並在2030年前確保電極材料產量能滿足5百萬台電動車需求，相當於美國汽車年產量的一半。